توسعه بخش مالی اسلامی مراکش به دلیل رونق املاک و مستغلات

در یک تحول قابل توجه برای چشم انداز مالی مراکش، تامین مالی اسلامی، که به صورت محلی به عنوان تامین مالی مشارکتی شناخته می شود، در سال 2023 رشد قابل توجهی را تجربه کرده است. طبق آخرین گزارش بانک المغرب (BAM)، بانک مرکزی مراکش، این بخش به یک کل رسیده است. 21.4 میلیارد MAD (2.4 میلیارد دلار)، که نشان دهنده افزایش قابل توجهی از 17.4 میلیارد MAD (1.9 میلیارد دلار) در سال گذشته است.

بخش املاک و مستغلات به عنوان ذینفع اصلی این گسترش مالی ظاهر شد و 80.4 درصد از کل تأمین مالی مشارکتی را به خود اختصاص داد. تامین مالی تجهیزات با 13.5٪ دنبال شد، در حالی که تامین مالی مصرف و جریان نقدی 6.1٪ از کل را تشکیل می دهد.

بیستمین گزارش سالانه BAM در مورد نظارت بانکی تأکید کرد که قراردادهای مرابحه بر چشم انداز تأمین مالی مشارکتی در مراکش تسلط دارند و 99 درصد از انواع تأمین مالی را تشکیل می دهند. قراردادهای سلام 1 درصد باقی مانده را تشکیل می دهند. تامین مالی مرابحه با رشد سالانه 20.1 درصدی، پیشرفت قابل توجهی را نشان داد و به مجموع مبلغ معوقه 28 میلیارد MAD (3.2 میلیارد دلار) رسید. مقدار خالص، بدون احتساب حاشیه های پیش پرداخت و سود یا هزینه های محقق نشده، 21.2 میلیارد MAD (2.4 میلیارد دلار) است.

در پورتفولیوی مرابحه، تخصیص به شدت به سمت املاک و مستغلات در 81٪، پس از آن تجهیزات با 13.6٪ و مصرف در 5.5٪ منحرف است. این توزیع بر نقش مهم بخش املاک در پیشبرد رشد مالی اسلامی در مراکش تاکید می کند.

مسیر تامین مالی مرابحه از زمان معرفی آن در سال 2018 قابل توجه بوده است، به طوری که این بخش بالاترین نرخ رشد سالانه خود را در سال های اولیه ثبت کرده است. بین سال‌های 2019 و 2020، با نرخ چشمگیر سال به سال 75 درصد رشد کرد.

از ماه مه 2022، بخش بانکداری اسلامی مراکش شامل پنج بانک و سه ساختار تأمین مالی مشارکتی در بانک‌های متعارف است. شایان ذکر است که مراکش آخرین کشور عربی بود که چارچوب قانونی لازم را برای مؤسسات بانکی اسلامی اجرا کرد.

ژانویه 2022 با معرفی اولین موسسه بیمه تاکافول مراکش که مطابق با قوانین شریعت فعالیت می کرد، نقطه عطفی برای این بخش بود. همزمان، همکاری بین دو موسسه مالی قطری، یک شرکت بیمه بین‌المللی و گروه بانکی مراکشی CIH منجر به ایجاد یک ارائه‌دهنده بیمه تامین مالی اسلامی به نام بیمه تکافل شد.

در حالی که مراکش گام های مهمی در توسعه بخش تامین مالی اسلامی خود برداشته است، اما همچنان از صنایع تامین مالی اسلامی معتبرتر در سایر کشورهای مسلمان عقب است. برای زمینه، بازار جهانی تامین مالی اسلامی دارای ارزش کل بازار 2.2 تریلیون دلاری در سال 2021 بود که بانک‌های بزرگ اسلامی عمدتاً در خاورمیانه مستقر هستند.

همانطور که مراکش به پرورش بخش مالی اسلامی خود ادامه می دهد، به نظر می رسد که این کشور برای رشد و نوآوری بیشتر در این چشم انداز مالی به سرعت در حال تحول آماده است. عملکرد قوی تامین مالی مشارکتی، به ویژه در بخش املاک و مستغلات، آینده امیدوار کننده ای را برای تامین مالی اسلامی در کشور شمال آفریقا نشان می دهد.